Assurance-vie et Fonds distincts au Canada

Par: Kevin-Barry Henry, Auteur Bestseller

Les fonds distincts sont similaires aux fonds communs de placement dans la façon dont ils se structurent. Ils sont tous les deux des fonds d’investisseurs qui investissent dans divers instruments financiers et dans divers secteurs dans l’espoir qu’à la fin de chaque journée, le fonds vaille plus qu’au début de la journée. Alors que les fonds communs de placement sont proposés par les banques et les sociétés d’investissement, les fonds distincts sont proposés exclusivement par les sociétés d’assurance-vie, ce qui leur donne la possibilité d’offrir des protections supplémentaires que les banques et les sociétés d’investissement ne peuvent pas offrir.

Les principales différences entre les fonds distincts et les fonds communs de placement au Canada sont les suivantes :

1. Garantie du capital investi
2. Remettre en place périodiquement les garanties
3. Traitement d’homologation
4. Flexibilité de la planification successorale
5. Protection des créanciers

Garanties

Les fonds distincts garantissent tout ou en partie de votre investissement. Beaucoup d’investisseurs de fonds communs de placement se souviendront de 2008 et d’autres 2000-2001.  Lorsque les marchés se sont intensifiés dans les années qui ont précédé ces deux baisses soudaines de la valeur du marché, tout le monde parlait comment les choses étaient différentes et empilaient de l’argent dans leur compte d’investissement. Et ils gagnaient de l’argent. Ou ils l’ont fait sur papier au moins.

L’un des plus grands commerçants de tous les temps, Jesse Livermore, est cité par “Les Mémoires d’un spéculateur ” écrit par Edwin Lefevre en 1923 et sa voix parle à travers les décennies qui raisonnent encore aujourd’hui. Le gros argent en expansion est toujours d’abord fait par le public – sur papier. Et cela reste sur le papier.

Semble familier ? Il parlait de la façon dont le public devient courageux quand les marchés montent, et deviennent les raisons pour lesquelles le marché descend. Mais la cupidité s’installe souvent, et les professionnels du marché la voit devant le public. Au moment où la descente inévitable se produit toujours, l’argent professionnel est parti depuis longtemps, et le public est laissé en tenant le sac.

En 1997, le président de la Réserve fédérale américaine, Alan Greenspan, a décidé d’avertir le public dans son célèbre discours sur l’exubérance irrationnelle et de dire que le marché boursier était sur une voie durable, mais que le public ne voyait que des profits potentiels et ignorait les pertes. Ils ont donc continué à acheter, puis à emprunter et à acheter jusqu’à l’éclatement de la bulle dot.com (début de l’internet). Il a créé des millionnaires et des milliardaires, mais il a également effacé beaucoup d’entre eux depuis environ 2 mois. Avons-nous appris notre leçon ?

Cela s’est encore produit en 2008, avec l’effondrement du marché immobilier américain et la récession mondiale qui a suivi, et devinez ce qui s’est passé ? Beaucoup d’investisseurs ont été laissés à nouveau en tenant le sac. C’est alors que quelque chose a changé dans la mentalité des d’investissements et de retraite, certaines personnes ont dû modifier sévèrement leur stratégie de retraite, et ont perdu quelques années de moins de ce qu’elles pensaient. La sécurité du capital est devenue plus importante que la possibilité de réaliser des profits et les fonds distincts avec leurs garanties qui ont été mises en lumière.

Les fonds distincts offrent plus de garantie pour protéger votre capital principal. Les fonds distincts garantissent un pourcentage prédéterminé de votre investissement (généralement 75% ou 100%) une fois que les parts du fonds ont été détenues pendant une période de temps spécifique.

Cela signifie que si vous investissez 10 000 $ dans un fonds distinct, ce montant peut être garanti et si le marché prend ce fonds jusqu’à concurrence de 12 500 $, alors vous pouvez réinitialiser la garantie au nouveau montant.  Si le marché redescend à 10 000 $, vous avez toujours une garantie de 12 500 $ à l’échéance du contrat. Si le marché tombe à 8 000 $ ou 6 000 $, même en 2008, vous avez toujours votre garantie de 12 500 $. Certaines compagnies d’assurances offrent même des réinitialisations mensuelles automatiques. Ainsi, chaque mois, votre fonds se repositionnera à la valeur marchande la plus élevée, ou portera la plus grande valeur que le fonds a atteint depuis que vous l’avez.  C’est une fonctionnalité intéressante, et ne cherchez pas dans les fonds communs de placement.

Une alternative à l’assurance-vie

L’assurance vie peut être un élément clé de chaque plan successoral et, bien qu’il existe aujourd’hui de nombreuses options en matière d’assurance vie non médicale, de nouvelles options apparaissent chaque mois, et si vous avez essayé de souscrire une assurance et que votre demande a été refusée ? si c’est vraiment le cas, contactez-moi pour connaître les options, mais si tel est vraiment le cas et que vous souhaitez intégrer les avantages de l’assurance-vie liés à la préservation de la succession dans votre plan successoral, vous devriez envisager d’investir dans des fonds distincts.

• Les bénéficiaires reçoivent le produit des fonds rapidement, souvent dans les 5 à 7 jours
• Le contrat est confidentiel et seul le bénéficiaire et vous-même devez savoir
• Le produit du contrat évite l’homologation, s’il n’est pas enregistré
• Les garanties sur votre argent peuvent être réinitialisées, même mensuellement

Flexibilité des fonds distincts

Laura a 32 ans, elle est financièrement avertie et reçoit une somme forfaitaire de 100%

Son frère Brad a 27 ans, il n’a pas de connaissances financières et une relation instable. Brad reçoit une somme forfaitaire de 10% et 90% d’une rente annuelle qui lui rapporte chaque année.

Comme vous pouvez le constater, avec très peu de travail, vous avez mis en place un plan successoral extrêmement robuste en utilisant la flexibilité des fonds distincts.

Vous n’êtes pas obligé d’attendre que vos proches pleurent votre perte pour profiter de la souplesse des fonds distincts. Vous pouvez également le faire pendant que vous êtes encore ici.

Supposons que vous souhaitiez offrir à votre enfant une partie ou la totalité de son héritage, au moment où il en a probablement le plus besoin, et cela pourrait l’aider davantage. Vous craignez peut-être que vos dollars durement gagnés ne se retrouvent pas chez un concessionnaire de voitures de luxe au lieu d’aider à bâtir l’avenir de vos bénéficiaires.

Comme les fonds distincts sont proposés par les compagnies d’assurance et que le paiement est effectué directement à un bénéficiaire désigné, vous pouvez leur donner un montant dans un contrat de fonds distincts (parlez-en à votre comptable des incidences fiscales), mais vous pouvez vous désigner comme bénéficiaire irrévocable.

Cela signifie que chaque fois qu’ils souhaitent retirer des fonds de leur compte, ils auront besoin de votre signature, ce qui vous permet de garder un certain contrôle sur la manière dont l’argent peut être dépensé.

Les fonds distincts peuvent véritablement être les MVP du monde de la planification successorale.

Protection des créanciers

Bien qu’il ne s’agisse pas nécessairement d’un outil de planification successorale, les fonds distincts présentent également un autre avantage, sous la forme d’une protection contre les créanciers, mais selon Keith Masterman dans un article publié sur Advisor.ca, il existe certaines situations dans lesquelles cette protection contre les créanciers peut être perdue :

Si le fonds distinct a été acheté alors que l’investisseur connaissait des difficultés financières ou savait qu’il ferait face à de telles difficultés, la protection des créanciers pourrait alors être remise en cause.

Les fonds distincts dans une situation de non-faillite peuvent ne pas fournir de protection contre les créanciers des dettes fiscales de l’ARC.

La protection contre les créanciers peut être supprimée pour les fonds distincts lorsqu’il s’agit d’une personne à charge.

La protection contre les créanciers pour les fonds distincts n’est généralement disponible que lorsqu’un membre de la famille (conjoint, enfant, petit enfant ou parent) est nommé sur la police.

Vous ne pouvez pas acheter de fonds distincts pour la protection des créanciers, mais c’est une autre fonctionnalité intéressante qui les accompagne.

Qu’en est-il des frais ?

La réduction des frais est un sujet chaud dans le secteur des placements en ce moment, toute réduction des frais de l’un ou l’autre fonds est la bienvenue. Personne n’a apprécié la crise de 2008, mais si l’évolution des fonds distincts est ce qui en est ressortie, nous en avons au moins tiré quelques leçons.

Maintenant que vous connaissez la différence entre les fonds distincts et les fonds communs de placement, il est temps d’examiner pourquoi ils sont si importants pour la planification successorale, c’est-à-dire leur capacité de nommer un bénéficiaire et de passer outre le mur d’homologation.

La valeur garantie du compte ou la valeur marchande du compte (selon le montant le plus élevé au moment de votre décès) sera payée directement par la compagnie d’assurance-vie au bénéficiaire.

Nous avons déjà appris l’importance de placer autant de biens que possible hors des frais d’homologation, et les fonds distincts doivent en faire partie, surtout à l’approche de la retraite. À l’âge de 55 ans, vous devriez envisager de transférer une partie de votre portefeuille dans des fonds distincts.

Nous avons couvert les notions de base de l’assurance-vie et des fonds distincts pour la planification successorale dans ce chapitre. Il est important que vous envisagiez sérieusement les deux lorsque vous préparerez votre plan successoral. Si vous optez pour l’assurance-vie et que l’assurance temporaire à moindre coût suive vos besoins actuels, c’est un excellent choix pour votre famille et vos bénéficiaires.

Assurez-vous de ne pas oublier de penser à long terme au coût des renouvellements et de penser à vos besoins au-delà de la durée de la police d’assurance-vie, car l’assurance-vie devient plus coûteuse pour vous chaque année en vieillissant.

Les fonds distincts sont des fonds communs de placement après des années d’évolution, et deviennent moins coûteux. Ils offrent des garanties, des réinitialisations de ces garanties, la protection des créanciers et ils ne sont pas soumis à l’homologation, car ils sont considérés comme un contrat d’assurance-vie.

Avec gratitude,

Kevin-Barry Henry

Traduction par Lise Garneau (Merci Lise)

CET ARTICLE EST FOURNI À TITRE DE SOURCE GÉNÉRALE D’INFORMATIONS UNIQUEMENT ET NE DOIT PAS ÊTRE CONSIDÉRÉ COMME UN INVESTISSEMENT PERSONNEL OU UN CONSEIL JURIDIQUE. LES LECTEURS DEVRAIENT CONSULTER LEUR CONSEILLER FINANCIER OU JURIDIQUE POUR S’ASSURER QU’IL CONVIENT À LEURS CIRCONSTANCES.